公允价值计量与决策有用性研究 山西财经大学会计学院 赵丽荟 030006 摘要：会计计量目标应服从于决策有用观这一现代财务会计的根本目标，本文通过以公允价值计量的衍生金融工具来揭示公允价值是如何体现决策有用观会计目标的。 关键词：决策有用；会计计量；公允价值 随着知识经济时代的到来，会计环境发生了巨大变化，历史成本计量已无法适应这一冲击，此时以市场定价为基础的公允价值计量属性的优势尤为突出。美国财务会计准则、国际会计准则以及我国2006年颁布的会计准则在许多具体准则中都提到了公允价值计量，并且我国在2014年再次修订了公允价值计量属性，由此可见，公允价值的应用必然对提供会计信息产生积极的影响，并涉及到会计信息使用者对会计信息的理解和把握。会计信息是企业与外部信息使用者进行决策的重要信息源。因此，基于财务会计的根本目标（决策有用性），公允价值计量势在必行。 一、公允价值计量概述 美国财务会计准则委员会（FASB）对公允价值的定义为：在当期交易中，自愿的双方买卖资产、发生或结算债务的金额。国际会计准则（IAS）对公允价值的定义为：熟悉情况并自愿的双方在公平交易的基础上进行资产交换或债务结算的金额。2014年1月28日，我国财政部发布《关于印发<企业会计准则第39号——公允价值计量>的通知》（财会[2014]6号），公允价值计量准则规范了公允价值定义，明确了公允价值计量的方法和级次，并对公允价值计量相关信息的披露做出具体要求。即公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。 企业会计准则体系开始正式在会计计量中大规模引入公允计量模式。作为一种计量属性，公允价值应成为会计计量可以参考的尺度，会计计量的属性应符合公允价值所确定的内容。 二、决策有用观对计量模式的影响 决策有用观体现了各利益相关者投资决策时对会计信息的需求，投资者有权力对投资后的企业情况进行了解，必然会对影响投资决策的重要会计科目的数额额外关注，包括流动资产、净资产、长期股权投资及其明细科目等。但问题在于这些科目所涉及的实物价值通常会改变，因此必然会影响投资者的投资决策，特别是在实物价值变化很大时，原有科目的账面价值将对投资者进行决策的意义不大，甚至起到相反的作用，打击广大投资者的投资信息，尤其是对我国广大的中小投资者的利益。基于这样的现实，公允价值计量模式的产生和应用也就顺理成章了。总而言之，在会计环境不断发生变化的今天，采用历史成本计量模式会导致会计信息的不真实，财务报表提供的会计数据可能不能真实反映企业目前真正价值，对投资者的决策意义不大。为了规避这样的风险，同时也为了保证我国广大中小投资者的切身利益及其投资的信息，采用公允价值计量模式显得尤为重要了，这也有利于我国资本市场的健康发展。 三、公允价值计量反映了决策有用观的会计目标 以衍生金融工具为例，揭示公允价值计量模式是如何反映决策有用观这一会计目标的。 20世纪70年代以来，随着布雷顿森林体系的瓦解，金融市场管制放松，受石油危机和国际债务危机的冲击，使得西方金融市场中的利率和汇率的波动加大，经济活动的不确定性和风险随之增加。为了规避因利率、汇率不可预见的波动对企业资产带来的风险，金融衍生工具应运而生。衍生金融工具最初是基于套期保值的目的，但其具有杠杆的性质，可以通过现在相对较低的成本获取未来较大的收益，逐渐成为重要的投机工具。投机功能使得衍生金融工具给企业经营带来了巨大风险，这是因为其置身于整个变化的金融市场中，只要参与金融市场的交易就会出现价值的波动，引起企业损益的变化。会计上计量衍生金融工具就是为了揭示其对企业产生的影响，从决策有用观的角度看就是为会计信息使用者提供采用金融工具对企业损益影响的相关信息。衍生金融工具对企业损益的影响关键在于其价值的变化。基期账面价值很小的金融资产，到期时可能会给企业造成巨大的损失，但从企业历史成本计量的会计信息中是无法觉察到这一点的。为了更好地计量衍生金融工具特别是在报告期揭示其相对于期初数的变化，就应采用新的计量方法，公允价值计量是与金融工具最相关的计量属性。 采用公允价值计量衍生金融工具最为关键的部分是后续计量。期初购入金融工具计量的数额是可以通过支付的金额确定的，这一金额在当初的时点可以看作是公允价值，但这一时点一过就被视作历史成本了，会计报表上记录的数据不但不能为信息使用者提供有价值的决策信息，甚至会误导信息使用者。采用公允价值更能体现当时市场上企业拥有的金融工具的价值，为相关信息使用者提供了各自所需的决策信息，符合决策有用观的会计目标。 财务会计的信息质量标准主要是可靠性和相关性。普遍的观点认为公允价值具有极高的相关性，能够提供及时、有用的信息，但无法保证信息的可靠性。但随着会计理论和实务的发展，公允价值会计理论和方法在许多方面已经了有重大突破，如通过建立公允价值计量的评估等级系统，对企业估价信息的选择范围和层次进行规范，压缩企业操纵利润的空间，减少人为的估计和判断，以此来增强报告信息的可靠性和可比性；另外，把市场信息作为估价基础首选的同时，根据估价前提理论，让财务报告所反映的企业价值更贴近市场价值，才可提高报告信息的决策有用性。突显公允价值在信息相关性方面的优势，亦可由此带来财务会计计量领域革命性的变化。 即便如此，公允价值计量模式仍然是非常复杂的，会计计量属性想要达到符合现代会计目标的要求和体现现有财务会计概念框架中的精髓，需要财会人员严格执行财政部发布《企业会计准则第39号——公允价值计量》，以提供有助于信息使用者决策的相关信息，其发展也为未来会计提高决策有用性提供了必要条件。 本文来源：https://www.wddqw.com/doc/da68cd4e4b73f242336c5f79.html